CFA二級知識框架圖 下載 mobi epub pdf 電子書 2025

簡體網頁||繁體網頁

☆☆☆☆☆

何鏇，李斯剋 著

圖書標籤:

• CFA
• 二級
• 知識框架
• 金融
• 投資
• 考試
• 備考
• 學習
• 圖解
• 復習

齣版社： 機械工業齣版社

ISBN：9787111592198

版次：1

商品編碼：12319757

品牌：機工齣版

包裝：平裝

叢書名： 品職教育·CFA一考而過係列

開本：16開

齣版時間：2018-04-01

用紙：膠版紙

頁數：296

編輯推薦

適讀人群 ：對CFA考試有需求的讀者

有一種復習叫不知道怎麼復習，有一種苦惱是知識點太多無從下手，但CFA不再遙不可及，不再高不可攀，拿起這本知識框架圖，你便看清它，走近它，徵服它。作者根據多年的講課經驗以及更全麵的考點總結、更清晰的邏輯結構、更貼近考試的內容、更簡潔的框架提煉，為你節省時間，幫助你提高備考效率。

內容簡介

何鏇、李斯剋兩位廣受考生歡迎的CFA老師，他們總結瞭多年的培訓心得，為考生提煉齣這本框架圖。

更全麵的考點總結：CFA的知識點繁雜，本書將CFA教材必考知識點一網打盡，使零散的知識彼此關聯，讓你對CFA各章節有更清晰的認識。

更清晰的邏輯結構：本書重新梳理瞭考點的邏輯結構，更容易理解，節省瞭你自己梳理邏輯的時間。

更貼近考試的內容：CFA有自己的考試齣題角度與思路，本書的知識點羅列完全參照CFA考試思路，讓你讀完就可以把握協會的考點、思路。

更簡潔的框架提煉：本書在重點難點處都有圖錶展示，每個科目被濃縮成薄薄的幾頁，讓你快速掌握不同章節CFA考試的特點及復習方式。

作者簡介

何鏇 CFA FRM 品職教育創始人首席培訓師

金融培訓8年，5000+學員，5000+纍積授課時間，600+在綫授課時間，100+知名金融機構內訓講師。

李斯剋 CFA FRM 品職教育創始人 CEO

清華大學齣版社簽約作傢 ，5000+學員，4000+纍積授課時間，摩根斯坦利全英文內訓授課講師。

目錄

第1章　Ethics & Professional Standards┊1

第2章　Quantitative Methods┊26

第3章　Economic Analysis┊48

第4章　Financial Reporting and Analysis┊69

第5章　Corporate Finance┊102

第6章　Portfolio Management┊130

第7章　Equity┊161

第8章　Fixed Income Analysis┊191

第9章　Derivative Investments┊217

第10章　Alternative Portfolio┊231

前言/序言

作為CFA培訓師這麼多年，最大的感觸就是把單個知識點講明白不難，幫助學生在頭腦中建立起知識框架纔最難。

書本由於展現形式的限製，隻能通過綫性的方式傳遞信息，但是知識點之間往往彼此關聯、形成一個錯綜復雜的“知識網”。如果隻能零散地學習這些知識點，沒能建立起邏輯結構，那麼既容易遺忘，又很難應用。

我們備課的過程，就是把這些綫性的、無序的知識整理成有邏輯的知識框架，然後講給學生聽。雖然會花大量的時間準備，但是培訓效果很好，聽瞭我們講課的同學往往更容易高分通過。

我們自己備課整理齣來的框架都要花費大量的時間，所以對於忙著為未來打拼的CFA考生來說，要自己花時間整理知識結構是不現實的。

於是，從2013年起，我們就試著把我們總結的邏輯結構，用知識框架圖的形式畫齣來，並在我們的公眾號“李老師與何老師的CFA學習課堂”上發布齣來。沒想到一下子吸引瞭大量的關注，平時去圖書館看書、考試時的考場外，都能看到很多人在翻閱著我們發布的框架圖，這讓我們非常有成就感。

於是，我們每年都花大量的時間完善我們的框架圖，內容越來越豐富、框架越來越清晰、排版也越來越美觀。

現在，這本框架圖有機會正式齣版，成為品職教育齣品的“一考而過”係列參考書中的一員，從復習資料變成正式齣版物，也是對我們多年努力的一次肯定。

知識框架圖的主要齣發點是建立知識框架，內容是以結構及結論為主的，並沒有知識點論述的過程。所以，知識框架圖更適閤作為配套參考書使用，CFA二級的考生可以配套使用協會官方的教材，學完一個學科後配套地學習對應的知識框架圖，可以在理解知識點的基礎之上快速建立起邏輯結構。之後，再配閤做題來檢驗知識掌握情況，這應該是最高效的備考方法瞭。

此外，CFA二級的學科體係之間交叉關聯的知識點非常多，復習的時候並不適閤按照協會提供的順序復習，為瞭更方便考生備考，我們按照更易於理解的順序調整瞭章節結構，我們也非常建議大傢按照我們提供的順序進行學習與備考。

希望我們的總結可以幫助各位考生節省整理知識點的時間，讓備考CFA的道路更加平坦。祝各位備戰CFA的考生們，都能達成各自的目標，成為更好的自己。

《金融市場與投資工具實戰指南》 簡介 在瞬息萬變的金融市場中，準確把握投資脈搏、規避風險、實現資産穩健增值，是每一位投資者和金融從業者的核心訴求。本書《金融市場與投資工具實戰指南》正是為此而生，它不僅是一本涵蓋金融市場基礎知識和各類主流投資工具的百科全書，更是一套融閤理論與實踐的深度解析工具。本書旨在為讀者提供一套係統、全麵且極具操作性的知識框架，幫助讀者建立起紮實的金融市場認知體係，並熟練掌握各類投資工具的運用之道，從而在復雜的金融環境中遊刃有餘。 本書內容覆蓋廣泛，從宏觀經濟環境對金融市場的影響，到具體金融工具的內在機製與定價，再到風險管理與投資組閤構建的策略，層層遞進，環環相扣。我們不追求炫目的花哨，而是力求以嚴謹的邏輯、清晰的語言，將抽象的金融概念具象化，將復雜的投資原理可視化，讓每一位讀者都能深入理解金融市場的運作邏輯，並能將其應用於實際的投資決策中。 第一部分：金融市場的基石——宏觀環境與微觀結構 在深入探討各類投資工具之前，理解金融市場的宏觀與微觀環境至關重要。本部分將從宏觀經濟學的基礎齣發，詳細闡述影響金融市場運行的關鍵宏觀經濟指標，如國內生産總值（GDP）、通貨膨脹率、利率、匯率、失業率等。我們將解析這些指標如何通過不同的傳導機製，影響資産價格、企業盈利以及整體市場情緒。例如，通貨膨脹如何侵蝕購買力，進而影響債券收益率和股票估值；利率變動如何影響藉貸成本，進而影響房地産市場和企業投資；匯率波動又如何影響進齣口貿易和跨國企業的盈利能力。 此外，本部分還將深入剖析金融市場的微觀結構，包括不同類型的金融市場（如貨幣市場、資本市場、衍生品市場、外匯市場等）及其功能、交易機製、參與者及其角色。我們將詳細介紹證券交易所的運作原理，包括上市公司的選擇標準、交易規則、撮閤機製等。同時，我們也將探討場外交易（OTC）市場的特點與優勢，以及金融中介機構（如銀行、證券公司、基金公司、保險公司等）在金融市場中的關鍵作用，它們如何為資金供求雙方搭建橋梁，如何提供風險管理和資産定價服務。理解這些基礎知識，如同為投資這艘巨輪打下堅實的地基，是進行後續深入學習和實踐的前提。 第二部分：洞悉投資全景——主流金融工具深度解析 在構建瞭對金融市場的宏觀與微觀認知後，本部分將聚焦於各類主流金融工具，進行細緻入微的剖析。我們將從最基礎的固定收益類證券開始，詳細介紹國債、公司債、地方政府債等不同類型的債券，包括它們的發行方式、票息計算、期限結構、信用評級及其對利率風險和信用風險的影響。我們將深入探討債券定價模型，如零息債券定價、附息債券定價，以及債券收益率的計算方法，包括到期收益率（YTM）、持有期收益率（HOR）等，並分析影響債券價格波動的關鍵因素。 接著，我們將轉嚮權益類證券，詳細講解股票的種類（如普通股、優先股）、股票的發行與交易流程、股票的估值方法（如現金流摺現模型、市盈率模型、市淨率模型等）。我們將探討影響股票價格波動的多種因素，包括公司基本麵（盈利能力、成長性、管理層）、行業發展趨勢、宏觀經濟環境以及市場情緒。同時，本部分還將深入介紹基金這一重要的集閤投資工具，包括股票型基金、債券型基金、混閤型基金、指數型基金、ETF（交易所交易基金）等，並解析它們的投資策略、風險收益特徵、申購贖迴機製以及選擇基金的考量因素。 此外，本部分還將重磅推齣衍生品市場，這是風險管理和套利交易的重要領域。我們將詳細介紹期貨、期權、互換等主流衍生品閤約的定義、交易規則、定價模型（如Black-Scholes期權定價模型）以及它們在風險對衝和投機交易中的應用。我們將通過生動的案例，解釋期貨如何用於鎖定未來價格，期權如何提供不對稱的風險收益，以及互換如何實現不同現金流的轉換。對於外匯市場，我們將解析匯率的形成機製，主要外匯交易品種，以及外匯風險的産生與管理。 第三部分：駕馭投資風險——策略、組閤與風險管理 擁有瞭豐富的金融工具知識後，如何將其有效地整閤，構建穩健的投資組閤，並有效地管理風險，是實現投資目標的關鍵。本部分將聚焦於投資策略、資産配置與風險管理。 在投資策略方麵，我們將介紹價值投資、成長投資、動量投資、指數化投資等多種經典的投資理念與實踐方法。我們將分析不同策略的適用場景、優缺點以及投資邏輯。例如，價值投資者如何尋找被低估的資産，成長投資者如何識彆具有高增長潛力的企業，動量投資者又如何利用市場趨勢獲利。 資産配置是投資組閤管理的核心。本部分將深入探討資産配置的重要性，包括長期資産配置與戰術資産配置。我們將介紹現代投資組閤理論（MPT）的基本框架，包括有效前沿的構建、最優資産組閤的選擇。我們將詳細闡述分散化投資的原則與方法，以及不同資産類彆（股票、債券、房地産、大宗商品等）在投資組閤中的配置比例如何根據投資者的風險偏好、投資目標和市場預期進行調整。 風險管理貫穿於投資的每一個環節。本部分將係統性地講解各類投資風險，包括市場風險（係統性風險）、信用風險、流動性風險、操作風險、利率風險、匯率風險、通貨膨脹風險等，並深入分析這些風險的來源與影響。我們將介紹風險衡量的常用指標，如標準差、Beta係數、VaR（風險價值）等，以及如何利用衍生品工具（如期貨、期權）進行風險對衝。最後，我們將探討投資者在實踐中應如何進行風險識彆、評估、監控與控製，建立有效的風險管理體係，從而保護投資本金，實現可持續的投資迴報。 第四部分：實戰案例分析與投資心理學 理論的學習終將迴歸實踐。本部分將通過一係列精心挑選的實戰案例，將前幾部分所學的知識融會貫通，並加以深化。這些案例將涵蓋不同市場環境下的投資決策，不同資産類彆的分析，以及不同風險管理策略的應用。我們將剖析經典的市場事件，分析成功與失敗的投資案例，從中提煉齣寶貴的經驗教訓。 同時，我們深知投資並非純粹的理性行為，情緒和心理因素對投資決策有著至關重要的影響。因此，本部分還將探討投資心理學，分析常見的投資誤區，如過度自信、羊群效應、錨定效應、損失厭惡等，並提供剋服這些心理障礙的實用技巧。我們將強調保持冷靜、理性思考、遵守既定投資計劃的重要性，以及如何培養良好的投資心態，以應對市場的波動和不確定性。 結語 《金融市場與投資工具實戰指南》是一本緻力於幫助您提升金融素養、掌握投資技能、規避投資風險的實用性力作。本書內容豐富，結構嚴謹，語言通俗易懂，既適閤初涉金融市場的投資者，也為有一定經驗的從業者提供瞭深入的參考。通過係統學習本書，您將能夠建立起一套完整的金融投資知識體係，並能將其轉化為切實的投資行動，在財富增值的道路上，邁齣堅實而自信的步伐。希望本書能成為您在金融市場中探索、學習和實踐的得力助手。

評分☆☆☆☆☆

市麵上的很多備考資料，要麼過於側重細節的堆砌，讓人感覺疲勞，要麼過於簡化，導緻關鍵的深度被犧牲。這本書在“深度”和“廣度”之間，找到瞭一個令人稱贊的黃金分割點。它展現齣的那種對CFA二級知識體係的深刻洞察力，是普通學習者很難在短時間內自行建立起來的。我尤其喜歡它在跨章節知識點連接上的處理手法，那些原本看似八竿子打不著的知識領域，通過它構建的視覺橋梁，突然間變得邏輯順暢，環環相扣。這不僅僅是知識點的“串聯”，更是一種“重構”——它幫助我從宏觀上理解瞭CFA課程的設計哲學。它讓我在復習時，不再是孤立地記憶某個知識點，而是能將其嵌入到整個金融分析的框架中去審視。這對於提升考試的綜閤分析能力至關重要，它提供瞭一種更高維度的觀察視角，讓人感覺不僅僅是在準備一場考試，而是在構建一套完整的金融分析師思維體係。

評分☆☆☆☆☆

作為一名習慣於自律學習的人，我平時對學習資料的選擇非常挑剔，往往會對比三四種不同的學習資源。這本書的齣現，著實讓我省下瞭不少時間去篩選整閤的精力。它的精妙之處在於，它似乎預判瞭考生在學習過程中會遇到的認知障礙點。例如，在處理FSA（財務報錶分析）的復雜比率計算和調整時，很多教材隻是給齣公式，但這本書則通過一張清晰的層級圖，展示瞭分子和分母的來源邏輯以及它們在評估企業健康度中的權重差異。這種深入骨髓的結構化處理，使得我在麵對長篇大論的文字敘述時，能迅速在大腦中調齣對應的“圖示索引”，從而加速信息的提取速度。如果說教材是磚瓦，那麼這本書就是建築的藍圖，它沒有替代磚瓦的作用，但卻決定瞭整棟建築的穩固和美觀程度。我強烈推薦給所有追求高效學習路徑的備考者。

評分☆☆☆☆☆

我是一名在職備考的金融從業者，時間是我最寶貴的資源，因此，對於任何學習材料，我的首要考量標準就是“效率”和“直觀性”。市麵上很多輔導資料為瞭追求內容的詳盡，往往會犧牲掉信息呈現的簡潔度，讀起來就像在啃一本厚厚的字典。但這本書顯然找到瞭一個絕佳的平衡點。它沒有冗餘的鋪墊和過多的理論延伸，而是直擊要害，將CFA二級橫跨固定收益、衍生品、公司金融等多個領域的知識脈絡，用一種近乎藝術創作的方式呈現齣來。我特彆欣賞它在處理那些容易混淆的概念時所采用的對比和區隔手法，綫條的粗細、顔色的深淺，每一個視覺元素似乎都在無聲地嚮你傳達重要性層級。說實話，很多以前反復看錯題、搞不清的地方，在對著這張“框架圖”梳理瞭一遍之後，那種模糊感立刻煙消雲散瞭。這不僅僅是一份學習輔助工具，更像是一張能幫你快速定位、精準打擊知識盲區的“作戰地圖”。

評分☆☆☆☆☆

坦率地說，我最初對這種“框架圖”的實用性是持懷疑態度的。我總覺得，真正的理解來自於深入閱讀原版教材和大量的習題演練，單純的圖錶最多隻能作為臨考前的快速迴顧工具。但這本書打破瞭我的固有印象。它不僅僅是知識點的簡單羅列，更像是一種“知識的解構與重組”。比如，在講解倫理和專業標準時，它沒有簡單地把十條原則並列齣來，而是通過一個動態的流程圖，展示瞭在實際業務場景中，這幾條原則是如何相互製約、共同作用的。這種動態的視角，讓我對“知行閤一”有瞭更深刻的理解。更難能可貴的是，它在不犧牲專業性的前提下，成功地將復雜的金融模型和評估體係，轉化成瞭易於理解和記憶的視覺符號。對於我這種需要嚮非專業人士解釋金融概念的場景，這本書提供的邏輯路徑，無疑為我提供瞭極佳的錶達範本。

評分☆☆☆☆☆

這本《CFA二級知識框架圖》的封麵設計確實很吸引人，色彩搭配沉穩又不失專業感，讓人在眾多金融類書籍中一眼就能注意到。迫不及待地翻開它，我原本以為這會是一本枯燥的公式堆砌或者概念羅列，畢竟CFA二級的內容廣度和深度擺在那裏，想要梳理清楚絕非易事。然而，實際的閱讀體驗卻齣乎我的意料。首先，它在整體結構上的把控非常到位，仿佛是為我量身定做瞭一份導覽圖，讓我這個在知識點海洋中摸索的新手，瞬間找到瞭方嚮感。對於那些看似分散、實則緊密關聯的知識模塊，這本書巧妙地用圖形化的方式串聯起來，這一點對於我這種需要通過視覺輔助來理解復雜邏輯的人來說，簡直是福音。它並沒有直接拋齣結論，而是引導讀者去思考不同章節之間的內在聯係，這比起死記硬背要高效得多。那種豁然開朗的感覺，真的很難用言語完全錶達齣來，隻想說，如果你正在為二級龐雜的知識點感到頭疼，這本書提供的思維框架，絕對是值得你花時間去研究和消化的。

評分☆☆☆☆☆

書應該都是正品送貨也比較快總體比較滿意

評分☆☆☆☆☆

應該早點買，捂臉

評分☆☆☆☆☆

遠在香港的我百轉韆迴一個星期終於收到瞭書，迫不及待過來分享自從聽瞭何大人和李大人的網課講解，真是醍醐灌頂，對於CFA的熱情更加高昂瞭。這次一知道齣新書，立馬過來支持瞭，何大人和李大人的書一定也超級清晰超級有邏輯，支持品職，越辦越好！

評分☆☆☆☆☆

上午下單，下午就收到瞭，京東速度無以倫比！書包裝不錯，印刷質量也很好，大開頁可以寫筆記！

評分☆☆☆☆☆

好………………………

評分☆☆☆☆☆

非常實用很給力，下次會再買二級

評分☆☆☆☆☆

好………………………

評分☆☆☆☆☆

已報名

評分☆☆☆☆☆

非常棒，好書，復習備考太好用